Calculado a partir do patrimônio líquido do Fundo de Investimento dividido pelo número de cotas. As cotas têm um valor que, ao longo do tempo, podem aumentar (quando sua aplicação se valoriza) ou podem diminuir (quando seus investimentos não são tão bem sucedidos). Todos os dias o administrador deve calcular e divulgar o valor da cota.

Valor de emissão de um título.

Valor de emissão de um título corrigido por um índice definido em contrato.

O preço pelo qual um bem é comercializado. Dependendo do jogo de forças do mercado, pode ser maior, menor ou igual aos custos de elaboração.

Indicador de risco que mostra a probabilidade de perda de determinada aplicação em diversos cenários da economia. Exemplo: Se o VaR de um Fundo é de 10%, significa que o aplicador pode ter perda de até 10% em um único dia.

Tipo de estratégia de investimento na qual o preço de um ativo analisado está abaixo de seu valor justo de mercado.

Comércio no qual se vendem as mercadorias por unidade, por quilograma ou fração deste, exercido por revendedores (os varejistas) que adquirem os bens dos produtores ou dos atacadistas.

É uma operação de financiamento de vendas baseada no princípio da cessão de crédito, que permite a uma empresa vender seu produto a prazo e receber o pagamento à vista. A operação de vendor supõe que a empresa compradora seja cliente tradicional da vendedora, pois será esta que irá assumir o risco do negócio junto ao banco. A empresa vendedora transfere seu crédito ao banco e este, em troca de uma taxa de intermediação, paga o vendedor à vista e financia o comprador. A principal vantagem para a empresa vendedora é a de que, como a venda não é financiada diretamente por ela, a base de cálculo para a cobrança de impostos, comissões de venda e royalties, no caso de licença de fabricação, torna-se menor. Por outro lado, o cliente comprador garante taxas de financiamento que são menores do que as praticadas para um financiamento isolado a uma única empresa, pois está obtendo um preço à vista financiado por um empréstimo ao custo do risco de crédito do vendedor.

Indicador de risco que mostra a intensidade e frequência de variações da cotação de um ativo, índice, título ou valor mobiliário em relação ao seu valor médio e em um determinado período. É uma medida de risco que um Fundo de Investimento apresenta com relação ao valor de suas cotas diárias.

Volatilidade anterior calculada usando séries históricas de um determinado ativo. Esta volatilidade ajuda a estimar qual vai ser a volatilidade futura do ativo, mas não é uma previsão exata.